嘉實(shí)戰(zhàn)略配售基金6月11日開始發(fā)行 向個人投資者優(yōu)先發(fā)售

6月7日，首批6家獲批戰(zhàn)略配售基金之一的嘉實(shí)基金發(fā)布公告，嘉實(shí)3年封閉運(yùn)作戰(zhàn)略配售靈活配置混合型證券投資基金(LOF)將于6月11日公開發(fā)行，由中國銀行托管。

嘉實(shí)戰(zhàn)略配售基金發(fā)行分為兩個階段，6月11日至6月15日為發(fā)行第一階段，僅面向個人投資者發(fā)售，認(rèn)購費(fèi)率為0.6%;6月19日為發(fā)行第二階段，僅面向特定機(jī)構(gòu)投資者發(fā)售，特定機(jī)構(gòu)投資者中優(yōu)先向全國社會保障基金、基本養(yǎng)老保險基金發(fā)售。

單筆認(rèn)購最低限額1元

在嘉實(shí)戰(zhàn)略配售基金發(fā)行期間，投資者可通過中國銀行、工商銀行、農(nóng)業(yè)銀行、建設(shè)銀行、交通銀行等各大銀行，嘉實(shí)基金直銷中心、螞蟻財(cái)富、京東金融等渠道，以及各大券商進(jìn)行認(rèn)購。根據(jù)基金發(fā)售公告顯示，嘉實(shí)戰(zhàn)略配售基金的募集份額總額應(yīng)不少于50億份，募集期內(nèi)，本基金募集規(guī)模上限為500億元人民幣，采用末日比例確認(rèn)的方式實(shí)現(xiàn)募集規(guī)模的有效控制。

在嘉實(shí)戰(zhàn)略配售基金募集期內(nèi)，投資者通過場外代銷機(jī)構(gòu)或嘉實(shí)基金網(wǎng)上直銷首次認(rèn)購單筆最低限額為人民幣1.00元(含認(rèn)購費(fèi))，追加認(rèn)購單筆最低限額為人民幣1.00元(含認(rèn)購費(fèi));投資者通過直銷中心柜臺首次認(rèn)購單筆最低限額為人民幣20，000元(含認(rèn)購費(fèi))，追加認(rèn)購單筆最低限額為人民幣1.00元(含認(rèn)購費(fèi))。

為了讓更多的大眾投資者可以認(rèn)購到嘉實(shí)戰(zhàn)略配售基金，單一個人投資者累計(jì)認(rèn)購金額上限為50萬元，若單筆認(rèn)購將導(dǎo)致單一個人投資者累計(jì)認(rèn)購金額超過50萬元，基金管理人有權(quán)對該等認(rèn)購申請進(jìn)行部分確認(rèn)或拒絕接受該等認(rèn)購申請。

據(jù)了解，嘉實(shí)戰(zhàn)略配售基金合同生效后的前三年為封閉運(yùn)作期，在封閉運(yùn)作期內(nèi)每6個月受限開放一次，每個受限開放期不少于5個工作日、不超過10個工作日，封閉運(yùn)作期屆滿轉(zhuǎn)為上市開放式基金(LOF)，上市交易所為上交所。

借道戰(zhàn)略配售基金投資CDR

根據(jù)基金招募說明書，封閉運(yùn)作期內(nèi)，嘉實(shí)戰(zhàn)略配售基金主要投資通過戰(zhàn)略配售取得的股票，采用戰(zhàn)略配售股票及固定收益投資兩種投資策略，力爭基金資產(chǎn)的長期穩(wěn)定增值。具體看，嘉實(shí)戰(zhàn)略配售基金管理團(tuán)隊(duì)將根據(jù)政策因素、宏觀因素、估值因素、市場因素等四方面指標(biāo)分析戰(zhàn)略配售股票的投資機(jī)會，并通過綜合分析行業(yè)生命周期、景氣程度、估值水平以及股票市場行業(yè)輪動規(guī)律等因素，精選戰(zhàn)略配售股票。

“戰(zhàn)略配售”是“向戰(zhàn)略投資者定向配售”的簡稱，是一種股票配售方式，能夠保證參與的投資者優(yōu)先獲得穩(wěn)定的配售份額?！蹲C券發(fā)行承銷與管理辦法》(2018年征求意見稿)第十四條即規(guī)定，首次公開發(fā)行股票數(shù)量在4億股以上的企業(yè)，或者在境內(nèi)發(fā)行存托憑證的(CDR)企業(yè)，可以向戰(zhàn)略投資者配售股票。

值得注意的是，根據(jù)《關(guān)于開展創(chuàng)新企業(yè)境內(nèi)發(fā)行股票或存托憑證試點(diǎn)的若干意見》，試點(diǎn)企業(yè)應(yīng)當(dāng)是掌握核心技術(shù)、市場認(rèn)可度高，屬于互聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、云計(jì)算、人工智能、軟件和集成電路、高端裝備制造、生物醫(yī)藥等高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)和戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)，且達(dá)到相當(dāng)規(guī)模的創(chuàng)新企業(yè)。其中，已在境外上市的大型紅籌企業(yè)，市值不低于2000億元人民幣;尚未在境外上市的創(chuàng)新企業(yè)(包括紅籌企業(yè)和境內(nèi)注冊企業(yè))，最近一年?duì)I業(yè)收入不低于30億元人民幣且估值不低于200億元人民幣，或者營業(yè)收入快速增長，擁有自主研發(fā)、國際領(lǐng)先技術(shù)，同行業(yè)競爭中處于相對優(yōu)勢地位。

業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，戰(zhàn)略配售基金是公募基金的重要創(chuàng)新也是普惠金融的又一次深刻實(shí)踐，個人投資者可以較低費(fèi)率，并優(yōu)先于特定機(jī)構(gòu)投資者認(rèn)購戰(zhàn)略配售基金，繼而有可能參與CDR投資，分享高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)與戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)的長期成長紅利。

此外，戰(zhàn)略配售基金還擴(kuò)大了投資者的范圍，讓有實(shí)力的以及更代表廣泛公眾利益的機(jī)構(gòu)參與，減少了對市場資金的需求;通過戰(zhàn)略配售引入長期的戰(zhàn)略合作伙伴，特別行業(yè)上下游相關(guān)的核心合作伙伴，將更加促進(jìn)公司業(yè)務(wù)的良好發(fā)展;公司通過設(shè)定較長的鎖定期降低市場的波動，減少了發(fā)行對市場的沖擊。

首批6家公司實(shí)力雄厚

據(jù)了解，包括嘉實(shí)基金在內(nèi)，首批共有6家基金公司獲批戰(zhàn)略配售基金，這6家公募基金均為行業(yè)領(lǐng)先的公司。

以嘉實(shí)為例，作為老十家基金公司，代表基金公司核心競爭力的主動權(quán)益基金一直是其長期領(lǐng)跑行業(yè)的實(shí)力。天相投顧數(shù)據(jù)顯示，2017年嘉實(shí)基金主動權(quán)益類基金管理規(guī)模為1637.22億元，在118家可比基金公司中排名第1，蟬聯(lián)行業(yè)首位。

據(jù)了解，嘉實(shí)基金于2009年創(chuàng)出“全天候、多策略”投研模式，現(xiàn)已升級為全新的3.0版本，目前嘉實(shí)旗下投研策略組超過25個，專業(yè)投研人員超過300人。嘉實(shí)長期致力于前沿科技、互聯(lián)網(wǎng)、生物醫(yī)藥等領(lǐng)域的投資研究，旗下多只主動權(quán)益基金聚焦相關(guān)領(lǐng)域;同時，嘉實(shí)是國內(nèi)最早出海的基金公司之一，對跨境投資積累了專業(yè)、深厚實(shí)力。(張蕾)

標(biāo)簽： 嘉實(shí) 投資者 戰(zhàn)略