對于大多數(shù)普通老百姓來說
手里有點閑錢投資
首先要求的是安全
保本保息也就成了
大家在選擇理財產(chǎn)品時的一個重要考量
不過今后就木有保本保息一說了
4月27日，中國人民銀行、中國銀行保險監(jiān)督管理委員會、中國證券監(jiān)督管理委員會、國家外匯管理局聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于規(guī)范金融機構(gòu)資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)的指導(dǎo)意見》(以下簡稱《意見》)。
其中，明確資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)不得承諾保本保收益，打破剛性兌付的規(guī)定對普通百姓的影響最大。
小知識
資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)是指銀行、信托、證券、基金、期貨、保險資產(chǎn)管理機構(gòu)、金融資產(chǎn)投資公司等金融機構(gòu)接受投資者委托，對受托的投資者財產(chǎn)進行投資和管理的金融服務(wù)。
銀行倒閉最多賠付50萬
而2015年5月1日起施行的《存款保險條例明確規(guī)定，存款保險實行限額償付，最高償付限額為人民幣50萬元。
這就意味著，如果銀行破產(chǎn)，不管你在這家銀行存了多少錢，最高也只能獲得50萬元賠款;如果發(fā)生銀行理財產(chǎn)品本金虧損、銀行代售理財產(chǎn)品出現(xiàn)兌付危機等情況，銀行可能一分錢都不賠。
聽說銀行理財產(chǎn)品不保本保息了
有人扭頭就走!
那么
這項規(guī)定對我們的影響有多大?
不承諾保本那會賠本嗎?
我們到底如何選擇
適合自己的儲蓄或理財產(chǎn)品?
很多老百姓都是
銀行理財?shù)?ldquo;忠實粉絲”
主要原因就是其收益比存款利息高
有很多人認(rèn)為
只要是銀行的產(chǎn)品就一定會保本保息
其實這是一種誤解!
事實上
銀行提供的理財產(chǎn)品主要是
保本浮動收益以及非保本浮動收益
除這兩大類型
保本保收益的理財產(chǎn)品
在市場上基本已不見蹤影
一般銀行職員會告訴大家，銀行理財不能說沒有風(fēng)險，但是風(fēng)險非常低，基本能保證預(yù)期收益。而且一般銷售的理財產(chǎn)品到期時基本都能如期兌付。
但是詳細(xì)閱讀這些理財產(chǎn)品的說明書，你會發(fā)現(xiàn)其中都會標(biāo)注“不保本”和“收益浮動”的字樣。
收益與風(fēng)險成正比
理財產(chǎn)品的預(yù)期收益之所以比銀行存款的利息要高不少，就是因為其相應(yīng)的投資風(fēng)險也會高一些。在投資理財?shù)念I(lǐng)域里，付出和收獲不一定會成正比，但風(fēng)險與收益卻一定會成正比!
既然今后任何金融機構(gòu)的資管產(chǎn)品都不能承諾保本保收益，那么普通老百姓就必須根據(jù)自身的實際情況、資金風(fēng)險的承受能力來選擇是否承擔(dān)產(chǎn)品所帶來的相應(yīng)風(fēng)險。
理財產(chǎn)品有風(fēng)險
那還有沒有更穩(wěn)妥的投資渠道?
銀行一般能提供的就是
儲蓄存款以及大額存單
儲蓄存款
就是大家熟悉的活期和定期兩種。另據(jù)證券時報，4月12日，市場利率定價自律機制機構(gòu)成員召開會議，討論關(guān)于放開商業(yè)銀行存款利率自律上限的事宜。所以，不少業(yè)內(nèi)人士解讀，存款利率上限取消或箭在弦上。
大額存單
它是銀行業(yè)存款類金融機構(gòu)面向非金融機構(gòu)投資人發(fā)行的記賬式大額存款憑證，屬一般性存款，納入存款保險范圍。大額存單一般面額較大，起存金額多為20萬元以上、利率高于定期存款、按期發(fā)行、可提前支取，但提前支取的部分利率一般按照活期利率計算。
最近
銀行的大額存單開始受投資者熱捧
一大原因就是多家商業(yè)銀行
上調(diào)了大額存單的利率
(各銀行1年期大額存單利率。圖自第一財經(jīng)廣播)
理財收益率有望提高
雖然銀行理財不能再保本保收益
但好消息是
新規(guī)后理財收益率有望提高!
為配合打破剛兌，《意見》還要求，金融機構(gòu)對資管產(chǎn)品實行凈值化管理，改變投資收益超額留存的做法，管理費之外的投資收益應(yīng)全部給予投資者。
這就意味著，購買正規(guī)金融機構(gòu)發(fā)行的資管產(chǎn)品，投資人如果投資成功，其所獲得的投資收益有望提高。
資管新規(guī)實施后
銀行理財不再允許保本保收益
所以大家要睜大眼睛，
如果以后碰到有機構(gòu)宣傳
自家理財產(chǎn)品保本保收益
那就要小心了!
此外，《意見》還強調(diào)，資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)作為金融業(yè)務(wù)，屬于特許經(jīng)營行業(yè)，必須納入金融監(jiān)管。非金融機構(gòu)不得發(fā)行、銷售資產(chǎn)管理產(chǎn)品，國家另有規(guī)定的除外(主要指私募基金的發(fā)行和銷售)。
所以，那些未經(jīng)金融監(jiān)管機構(gòu)許可的機構(gòu)(如互聯(lián)網(wǎng)金融企業(yè)、財富管理企業(yè))發(fā)行和銷售的理財產(chǎn)品均是違法行為。
綜合新聞坊、央視新聞、新民晚報
廣州參考·廣州日報編輯 王菁
